Fälligkeitswertformel (Inhaltsverzeichnis)

  • Fälligkeitswertformel
  • Beispiele für eine Fälligkeitswertformel (mit Excel-Vorlage)
  • Fälligkeitswert-Formelrechner

Fälligkeitswertformel

Fälligkeit ist, wie der Name schon sagt, der Tag, an dem die endgültige Zahlung für das Finanzinstrument wie eine Anleihe usw. erfolgt und es keine weitere Zahlung mehr gibt, die ein Kreditnehmer später zahlen muss. Grundsätzlich werden also alle Zinsen und der gesamte Kapitalbetrag bei Fälligkeit vollständig bezahlt und der Kontakt wird als vorhanden erachtet. Für die meisten Wertpapiere wie Kredite und Anleihen entspricht der Fälligkeitswert dem Per-Value-Wert, jedoch haben unterschiedliche Finanzinstrumente eine unterschiedliche Definition des Fälligkeitswerts. Beispielsweise ist die Fälligkeit eines Swap-Geschäfts grundsätzlich der Tag der endgültigen Barabrechnung. Bei Warentransaktionen ist Fälligkeit der Zeitpunkt, an dem die physische Lieferung der Ware usw. erfolgt. Der Betrag, den der Anleger am Fälligkeitstag erhält, wird als Fälligkeitswert bezeichnet. Der Fälligkeitswert hängt auch davon ab, welche Art von Interesse ein Anleger an der Anlage hat. Der Fälligkeitswert bei einfachen Zinsen unterscheidet sich vom Fälligkeitswert bei Zinseszinsen.

Formel FÜR Fälligkeitswert:

Wie oben erläutert, haben verschiedene Finanzinstrumente eine unterschiedliche Interpretation des Fälligkeitswerts.

  • Für einfachen Zinsfall, Fälligkeitswert:

V = P * (1 + R * T)

  • Für Zinseszinsanleihen und Nullkuponanleihen beträgt der Fälligkeitswert:

V = P * (1 + R) T

Wo

  • V - Fälligkeitswert
  • P - Investierter Kapitalgeber
  • R - Zinssatz
  • T - Investitionszeitpunkt

Bei einer Anleihe, die regelmäßig Kuponzahlungen leistet, entspricht der Fälligkeitswert grundsätzlich dem Nennwert der Anleihe.

Beispiele für eine Fälligkeitswertformel (mit Excel-Vorlage)

Nehmen wir ein Beispiel, um die Berechnung der Fälligkeitswertformel besser zu verstehen.

Sie können diese Fälligkeitswertvorlage hier herunterladen - Fälligkeitswertvorlage

Fälligkeitswertformel - Beispiel # 1

Nehmen wir an, Sie haben 5 Jahre lang einen Betrag von 10.000 USD in eine Bank investiert und eine Bank bietet Ihnen 10% einfachen Zins und 7, 5% Zinseszins pro Jahr für diese Investition an. Sie möchten den Fälligkeitswert dieser Investition berechnen.

Bei einfachem Interesse

Der Fälligkeitswert wird nach der unten angegebenen Formel berechnet

V = P * (1 + R * T)

  • Fälligkeitswert = 10.000 USD * (1 + 10% * 5)
  • Fälligkeitswert = 15.000 USD

Im Falle von Zinseszinsen

Der Fälligkeitswert wird nach der unten angegebenen Formel berechnet

V = P * (1 + R) T

  • Fälligkeitswert = 10.000 USD * (1 + 7, 5%) 5
  • Fälligkeitswert = 14.356, 29 USD

Fälligkeitswertformel - Beispiel # 2

Wenn Sie das obige Beispiel fortsetzen, haben Sie 10.000 US-Dollar, um 5 Jahre lang zu investieren, und jetzt haben Sie ein Angebot von 3 verschiedenen Finanzinstituten vereinbart:

  • Institution 1 : 9% Zinsen, halbjährlich verzinst
  • Institution 2: 8, 8% Zinseszins vierteljährlich
  • Institution 3: 9% Zinsen werden monatlich berechnet

Nun möchten Sie den Fälligkeitswert dieser Anlagevorschläge vergleichen und anschließend eine dieser drei Optionen auswählen. So:

Lösung:

Institution 1: 9% Zinsen, halbjährlich berechnet

Der Fälligkeitswert wird nach der unten angegebenen Formel berechnet

V = P * (1 + R) T

  • Fälligkeitswert = 10.000 USD * (1 + 4, 5%) 10
  • Fälligkeitswert = $ 15.529, 69

Institution 2: 8, 8% Zinsen werden vierteljährlich berechnet

Der Fälligkeitswert wird nach der unten angegebenen Formel berechnet

V = P * (1 + R) T

  • Fälligkeitswert = 10.000 USD * (1 + 2, 2%) 20
  • Fälligkeitswert = 15.453, 18 USD

Institution 3: 9% Zinseszins monatlich

Der Fälligkeitswert wird nach der unten angegebenen Formel berechnet

V = P * (1 + R) T

  • Fälligkeitswert = 10.000 USD * (1 + 0, 75%) 60
  • Fälligkeitswert = 15.656, 81 USD

Wenn Sie sehen, hat Institution 3 von diesen drei Optionen den höchsten Fälligkeitswert.

Erläuterung

Wie oben erläutert, ist der Fälligkeitswert der Wert, den ein Anleger bei Vertragsablauf erhält. Anleger können vor der Anlage ihres Geldes die folgenden Schritte ausführen, um den Fälligkeitswert der Anlage zu bestimmen, und anschließend verschiedene Optionen vergleichen, um die beste Entscheidung zu treffen:

  • Der erste Schritt besteht darin, herauszufinden, welche Art von Interesse Sie an der Investition haben werden. Zinseszinsen führen bei gleichem Zinssatz zu einem höheren Fälligkeitswert als ein einfacher Zinssatz.
  • Zweitens müssen Anleger bei Zinseszinsen auch die Häufigkeit der Aufzinsung berücksichtigen, da sich die Häufigkeit der Aufzinsung direkt auf den Fälligkeitswert auswirkt. Je höher die Frequenz, desto höher ist der Fälligkeitswert. Beispielsweise hat die monatliche Aufzinsung bei gleicher Rate einen höheren Fälligkeitswert als die halbjährliche Aufzinsung.
  • Sobald alle oben genannten Schritte erledigt sind, können Anleger einfach die Fälligkeitswertformel verwenden und den Fälligkeitswert berechnen.

Wie bereits erwähnt, wirkt sich die Art des Finanzinstruments auch auf den Fälligkeitswert aus. Für Anleihen, die Kupons auszahlen, gilt ein Fälligkeitswert, der dem Nennwert entspricht, da alle Zinsen in Form von Kupons gezahlt werden.

Relevanz und Verwendung der Fälligkeitswertformel

Da der Fälligkeitswert der Betrag ist, den ein Anleger bei Fälligkeit des Kontrakts erhält, ist dies ein sehr nützliches Konzept, mit dem der Anleger den Wert seiner Anlage abschätzen kann. Sie können den Fälligkeitswert verschiedener Finanzinstrumente vergleichen, um eine fundierte Entscheidung treffen zu können. Auch wenn ein Anleger Anlagen auswählt, die Zinseszinsen zahlen, erhält er Zinsen auf die Zinsen, aufgrund derer sein Fälligkeitswert den Zinseszinseffekt erhält. Anleger sollten jedoch bei der Auswahl des Finanzinstruments sehr vorsichtig sein und keine Entscheidung nur auf der Grundlage des Fälligkeitswerts treffen. Nur weil eine Anlage einen höheren Fälligkeitswert aufweist, ist dies noch keine Garantie dafür, dass Sie dieses Geld erhalten, und es besteht die Wahrscheinlichkeit, dass der Kreditnehmer in Verzug gerät. Daher sind neben dem Fälligkeitswert auch die Bonität eines Kreditnehmers und andere Faktoren von Bedeutung, und ein Anleger sollte sich auch darum kümmern.

Fälligkeitswert-Formelrechner

Sie können den folgenden Fälligkeitswertrechner verwenden

P
R
T
Fälligkeitswertformel

Fälligkeitswertformel = P * (1 + R) T
= 0 * (1 + 0) 0 = 0

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Dies war ein Leitfaden für die Fälligkeitswertformel. Hier diskutieren wir, wie der Reifegrad berechnet wird, zusammen mit praktischen Beispielen. Wir stellen auch einen Fälligkeitswertrechner mit einer herunterladbaren Excel-Vorlage zur Verfügung. Sie können sich auch die folgenden Artikel ansehen, um mehr zu erfahren -

  1. Beispiele für die Coupon-Rate-Formel
  2. Rechner für sinkende Fondsformel
  3. Leitfaden zur CAPM-Formel
  4. Wie berechnet man die Anleihenäquivalenzrendite?

Kategorie:

Entwicklung des Unternehmertums